iPlan.ua

2021-03-19 10:01:35 ​​Про інсайти та інсайди в інвестиціях

П'ятнична Балада Економного Лицаря від Сергія Мікулова, партнера iPlan.ua.
 
Інсайт
1) дуже віддалено відноситься до інвестицій, бо це більше зі світу емоцій та психології.
Це психологічний термін, який означає осяяння. Хоча, якщо на Вас зійшло осяяння купити TSLA у вдалий час, то чому б його не послухати
 2) на відміну від інсайду, не привертає увагу регулятора при інвестуванні.
 
Інсайд, це скорочення від insider trаding
1) Це кримінальний злочин у вигляді навмисного використання важливої непубличної інформації про компанію для проведення операцій з її цінними паперами з метою отримання неправомірної вигоди.
До інсайдерів насамперед відносяться керівництво, контролери та власники 10%+ пакетів акцій Компанії. Они можуть виконувати операції з акціями Компанії тільки поза межами так званих locking period.
Інсайд є загальновизнаним злочином.
Тому США карає злочинців далеко поза межами, навіть в Україні.
Наприклад, якщо Ви секретарка Безоса, яка дізналася сьогодні, що він подав заяву на звільнення з Амазон та розповіла це своєму знайомому брокеру, а той зіграв на їх пониження, то Вас та брокера "потурбує" SEC (Комісія по цінним паперам в США).

2) Чи можна бути інсайдером купуючі ETF?
Ні, якщо Ви не контролюєте його та не купуєте більш ніж 10%. Загальне правило - відокремленість активів та зобов'язань ETF від активів та зобов'язань його інвесторів.
Наприклад якщо ви не босс, а программист Google, купуєте акції ETF SPY (де є акції Google) протягом locking period, це не є insider trading. Бо Ви купуєте не акції Google, а акції іншої компанії, у якої багато чого є на балансу. 
 
3) Чи можна "тільки подивитись" на інсайд?
Якщо інсайдери купують чи продають акції поза межами locking period, їх брокери мають складати відповідний звіт до SEC, який є публічним. 
Будь-хто може ознайомитись з таким звітом (приклад додаю).Деякі "повторюхі-хрюхі" copy&paste їх операції в надії отримати прибуток. Вони вірять в ефективного інсайдера. Але я більше вірю в ефективний ринок, де ціна акцій враховує всю відому інформацію.
 
Резюмую:
інвестору краще не бути інсайдером та не робити insider trading
якщо ти босс або власник 10% акцій компанії - утримуйся від операцій з акціями в locking period та кажи брокерам, що ти є інсайдером, вони заповнять звіти по твоїм операціям  
якщо хочеться робити те, що роблять інсайдери - не роби цього в locking periods та дивись публічні звіти про їх купівлю продаж
тобі можуть не сподобатись шляхи отримання інсайдерської інформації  
якщо тебе відвідав інсайт, краще гони його або поділися ним зі своїм фінансовим радником Відкрити / Коментувати

2021-03-18 14:18:34 Як ви мабуть чули майже 90 млн американців отримають від держави чек на днях, цього разу 1400 дол.
Є рубрика Bloomberg Wealth, де вони запитують інвест менеджерів куди вкласти 1 млн чи $10000.
Цього разу вони запитали куди вкласти $1400

1) Резерв
Найменш захоплюючий, найменш сексуальний підхід до використання стимулу. Але найбільш розсудливий, оскільки, сподіваємось, у нас більше жодної пандемії за все життя, але у нас буде щось погане.

2) Потім подумайте про короткострокові потреби.
Чим ближче ви до цілі, тим менше ризику вам слід приймати..

Chris Struckhoff of Lionheart Capital Management
preferred and convertible bond ETFs

Kevin Hegarty, principal at Hegarty Advisors
small-cap value stocks

3) І нарешті, якщо ви можете дозволити собі ризик:

Tony Molina, senior product specialist and CPA at Wealthfront Corp "
«Крипта, очевидно, є частиною нашої сучасної економіки в майбутньому. Це не означає, що вона має бути основною частиною вашого інвестиційного портфеля.
Якщо ви хочете зробити 5-10% свого портфеля в криптовалюті, тому що відчуваєте себе повинен бути частиною цього класу активів, я розумію "

Dave Alison of Palo Alto-based Alison Wealth Management:
"Якщо ви вірите у чисту енергтику, на планах президента Байдена, ETF, як Invesco Solar ETF (TAN) або iShares Global Clean Energy ETF (ICLN), може стати способом підвищення прибутку, якщо ваші прогнози здійсняться"

Robert Cheney of Palo Alto-based Westridge Wealth Strategies:
Value stocks in sectors such as industrials and financials.
“Once these segments of the market start to move, they become momentum stocks, and they become the replacement for growth stocks

Matthew Benson, of Chandler, Arizona-based Sonmore Financial:
American Funds EuroPacific Growth Fund (AEPGX) to give clients exposure to international markets. Відкрити / Коментувати

2021-03-16 12:23:36 ​​На що саме звертати увагу купуючи ОВДП?

Основні елементи:
Валюта
Маючі ціль в певній валюті, треба купувати ОВДП в той же валюті. Для кваліфікованих інвесторів, можна обізнано ризикувати.
Наприклад, запропонувати прогнозний курс на дату погашення, побудувати модель грошових потоків, індексувати, дісконтувати і порахувати дохідність у доларах. Я так роблю для своїх Клієнтів в iPlan.ua

Дата погашення
Далі покладеш, ближче візьмеш тут не працює!
Це як депозит, треба купувати на той строк , коли тобі будуть потрібні гроші.
Якщо спекульнути - купити довгі папери для короткої цілі , та спробувати їх достроково продати, то можна наразитися на ризик зміни % ставки та понести збитки(
По - перше брокер купить їх дешевше на 1-1,5% річних дешевше ніж продав Вам, по друге - на ринку можуть збільшитися % ставки і Вам буде треба за свій рахунок їх підняти (дати премію покупцю). Наприклад 1-2 % річних додатково. Тому для паперів 2027 року , така премія обійдеться Вам в 12-20% від суми інвестицій = (2027рік -2021рік) * 2-3,5% річних.
Так ОВДП для хитровикоханих жадюг стають овЖП!

% на продаж та % на купівлю
Ціна на куплю / продам, завжди буде різним. Тут не виключення. Брокер завжди Вам продасть меншу дохідність, а купить у Вас більшу.
Різниця поміж % на купівлю та продаж звуть спредом, розмір спреду залежить від попиту та пропозиції на певні папери.

Об"єм на купівлю
Можно довго рахувати і смакувати які ОВДП купувати, але їх завжди є певна кількість в наявності у брокера в його портфелі або на ринку замовлень. Тому спочатку порівнюйте цей объем с обсягом грошей які Ви інвестуєте.
Wotan зазвичай має меншу номенклатуру та обсяг портфелю ніж ICU, але там можна замовити будь який обсяг будь яких ОВДП з ринку (мін сума замовлення 100 т грн).

Відволікаючі елементи
Код паперу
Погугливши який можна дізнатися графік виплати купону, погашення (коли чекати гроші) та номінальну доіхідність (коли , скільки буде грошей).

Вид дохідності
SIM - simple, тобто отримуєш гроші наприкінці, коли погасять ОВДП.
% дохідності = (365* (прибуток/ період інвестування) / сума витрат
YTM - yield till maturity, дохідність до погашення.
Дуже складна формула, тому простіше : це дохідність інвестування за умови реінвестування купонних виплат з той же дохідністю.
Що краще SIM чи YTM?
Без різниці! Але, осеред ОВДП з однаковим терміном погашення краще обирати ті, де SIM більше, Але таке трапляється дуже рідко.

Ціна
Вона на 100% вже врахована в розміру та типу дохідності ОВДП. По старій аудиторськй звичці я перевіряв її десятки разів и не впіймав жодного разу ні одного брокера на обмані, але я не здаюся)
Рахується як = номінал ОВДП (1000 грн) + НКД (нарахований та ще невиплачений купонний дохід по номінальній ставці) +/- маржа ринку, брокеру.

Приклад
Дано: Треба купити ОВДП до резервного фонду 50% /50% гривня та долар.
Рішення: Купую на 25% ОВДП у гривні з погашенням через 6 місяців, ще 25% - через 12 місяців. Якщо сума 50% > $10k, то куплю ще ОВДП у доларах з погашенням через 12 місяців (менше суму та строк не варто через великі комісійні на угоді).

Бажаю Вам в угодах з ОВДП , гарного брокерського сервісу та фокусу уваги на важливому !

Знову багато написав(
Пора вже тік-токи знімати) Відкрити / Коментувати

2021-03-16 12:23:36 Чудовий текстовий лікбез по ОВДП від @elytsar Відкрити / Коментувати

2021-03-14 22:39:47 Грає триває 4 години (40 ігрових років), на таймері було 3:59
Сергій @elytsar щоб потрапити на командну мрію Центр Сімейного Капіталу мав викинути суму 4 з двох кубіків.
Випало 3+1, і він швидко закрив угоду куплі-продажу!

Ми виграли

Команда iPlan.ua не тільки проводить ігри Життєвий Капітал для компаній, а й грає сама.
Це тренує і командну роботу, і взаємодію, і навики переговорів, і звісно фінансову обізнаність + управління Капіталом!

Чекайте скоро приємних новин про розширення команди фінансових планерів iPlan.ua
Save. Invest. Enjoy. Відкрити / Коментувати

2021-03-13 10:31:15 Памятаєте недавно на каналі був пост про інвестиційний рейтинг "інвест квартир"?
Він отримав порцію справедливої критики, тому добре що таке поважне видання як ЛІГА визнало неточності і оновило рейтинг.

Что изменилось?
а) площадь однокомнатной квартиры комфорт-класса повышена с минимальной — 35 м² до средней — 48 м²; вместо средней цены — медианная;
б) добавлены расходы на ремонт из расчета $250 за м²;
в) добавлено налогообложение дохода от аренды.

Тепер окупність однушки по оренді значно більш реалістичні 8-14 років. І то це ще якщо курс гривні не летить в космос

https://biz.liga.net/all/nedvizhimost/article/pervyy-reyting-investitsionnoy-privlekatelnosti-jilya-v-ukraine-spoyler-kiev-ne-luchshiy Відкрити / Коментувати

2021-03-11 16:24:05 ​​KYIV INVEST MEETUP #12 - FRANCHISING (пряма трансляція + 55 місць на фізичну присутність) Дата: 11 березня (четвер!) Час: 18:30 — 21:30 Вартість: 242-424 грн Місце: UNIT.city Спікери: Роман Кирилович - cпівзасновник агентства "Франч". Вадим Щичко… Відкрити / Коментувати

2021-03-05 20:20:53 https://t.me/yuragnatyuk Відкрити / Коментувати

2021-03-05 19:52:16 ​Криптовалюти #Finance

Сьогодні на Binance — одній з найбільших платформ, які торгують криптовалютами — стався «інцидент», в результаті якого вкладники / трейдери втратили 31 мільйон доларів.

Якщо трохи детальніше, то історія звучить так: Meerkat — протокол децентралізованого фінансування (DeFi) на платформі смарт-контрактів Binance, втратив токени BNB на суму 31 мільйон доларів.

Команда розробників стверджує, що вона стала жертвою хакерів, але паралельно видалила всі свої сторінки в соціальних мережах та канали комунікації.

Люди ж вважають, що Meerkat Finance розкрадала кошти користувачів власноруч. І таким чином вони просто вийшли в кеш.

Так чи інакше: вчора гроші були, сьогодні їх немає. Очевидно, що для криптоактивів немає ніяких опцій страхування типу «фонду гарантування вкладів», як для депозитів в банках. Звучить безглуздо, погоджуюсь.

Але питань багато:

• Скільки ще протоколів на Binance під ризиком?
• Чи компенсує Binance втрати своїм користувачам?

Та й взагалі стає все більш актуальним питання про те, коли уряди почнуть адекватно регулювати цей ринок? Зараз лише на Binance в день проходить торгів на понад 2 мільярди доларів. У контексті того, що грошової маси в світі стає все більше, а покоління «Z» разом з айфонами отримало доступ (і азарт) до фінансових ринків, то цілком очікувано, що такі ситуації будуть траплятись все частіше.

І не те, щоб це перший випадок афер в криптосвіті. Також не скажу, що такі скандали не трапляються з класичними банками і валютами. Стаються, звичайно: чого лише вартує історія Енрік Дюрана, або недавнє масштабне шахрайство Wirecard. Але тут питання у відповідальності. Коли є регуляції та закони, інколи (не завжди) таки вдається покарати винних. А крипторинок, навіть при тому, що його основний хедлайнер BTC потрохи переходить в мейнстрим, — це все ще «дикий захід», і в багатьох таких ситуаціях люди, скоріше за все, будуть чути щось на зразок: «денег нет, но ви дєржитєсь»!

Заздалегідь відповідаючи на питання, чи є у мене крипта? Не багато, але є. Я не експерт в цьому питанні, і для мене це контекст диверсифікації. Я відношу її до категорії «супер ризикованого активу», і купуючи, ставлюсь до цієї «транзакції» за тим самим принципом, коли позичаю комусь гроші: з усвідомленням того, що ймовірно я їх більше ніколи не побачу, відповідно я морально та економічно готовий до їх втрати. Відкрити / Коментувати